INFORME SEMESTRAL FEBRERO 2026 FUNDAMENTOS * Detalle de calificaciones en Anexo. Rentabilidad Acumulada* 7,3% 9,3% 5,5% N° Cuotas 230.471 230.471 230.471 Informaciyn financiera elaborada por Feller Rate Sociedad Calificadora de Riesgo SRL en base a informaciyn provista por la Administradora. EEFF auditados al cierre de diciembre 2023 y 2024 y EEFF interinos al cierre de noviembre 2025. *Rentabilidad acumulada a la fecha de cierre de los EEFF en relaciyn con el cierre del aco anterior. **Acumulados en el aco. EVOLUCIYN PATRIMONIO NETO CARACTERHSTICAS DEL FONDO En miles de dylares 30.000 20.000 25.000 15.000 10.000 5.000 0 Fuente:
Informaciyn financiera elaborada por Feller Rate Sociedad Calificadora de Riesgo SRL en base a informaciyn provista por la Administradora. nov-24 ene-25 mar-25 may-25 jul-25 sept-25 nov-25 A noviembre de 2025 Activos Inmob 96,8% CARTERA DE INVERSIONES Caja Disp y Otros Activos Certificados financieros 1,7% 1,5% Fuente: Informaciyn financiera elaborada por Feller Rate Sociedad Calificadora de Riesgo SRL en base a informaciyn provista por la Administradora. GENERACIYN DE FLUJOS Y LIQUIDEZ Analista: Gabriel Villablanca. gabriel.villablanca@feller-rate.com Prohibida la reproducciyn total o parcial sin la autorizaciyn escrita de Feller Rate Calificadora de Riesgo, SRL.
www.feller-rate.com 1 25.J ul. 2025 3.Feb.2026 Cuotas B INDICADORES FINANCIEROS Dic-23 Dic-24 Nov-25 Activos Administrados (M US$) 28.603 29.287 29.403 Patrimonio (M US$) 24.137 24.783 24.706 Valor Cuota (US$) 104,7 107,5 107,2 Valor Cuota (US$) 104,7 107,5 107,2 Activos Administrados (M US$) 28.603 29.287 29.403 Dividendos por Cuota (US$)** 6,38 6,56 6,06 COMPOSICI ÓN ACTIVOS